Как новое правительство Германии планирует обеспечивать старость?
Планы нового коалиционного правительства относительно пенсионного обеспечения — одна из важных областей, которую придется реформировать.
Вряд ли есть какие-либо разногласия между целями пенсионной реформы, к которым стремится новое правительство.
Таким образом, каждый, кто платил в пенсионный фонд всю свою жизнь, независимо от того, был ли он установлен законом или частным образом, должен получать пенсию, намного превышающую базовое обеспечение.
Зеленые называют финишной чертой сегодняшний пенсионный уровень в 48 процентов, СвДП хочет ввести базовую пенсию, размер которой превышает базовое обеспечение. Зеленые называют свою модель гарантированной пенсией, но в конечном итоге все сводится к одному и тому же.
Обе партии также согласны с тем, что пенсионный возраст не должен повышаться сверх предыдущего уровня в 67 лет и что он может быть отложен в индивидуальном порядке. В своем предвыборном манифесте зеленые говорят о «более гибких правилах, даже превышающих обычный порог входа», в то время как СвДП становится более конкретным. Если к 60 годам вы уже накопили достаточно пенсионных прав для достижения хотя бы базового пенсионного уровня, вы можете выйти на пенсию в соответствии со своими планами. Для всех тех, кто должен или хочет работать дольше, должны быть разработаны более гибкие модели с учетом возможных дополнительных заработков и рабочего времени.
Как партии намерены реформировать пенсию?
На пути к своей цели обе партии ближе, чем предполагают предвыборные программы. Зеленые называют свою модель «Гражданским фондом» (Bürger*innen Fonds), СвДП говорит о «Государственной паевой пенсии» (Gesetzlichen Aktienrente) — но, в конце концов, за ней стоит та же концепция. Оба варианта основаны на шведской пенсионной модели.
Что такое Aktienrente?
Долевая пенсия (Aktienrente) — это форма обеспечения по старости, когда часть пенсионных страховых взносов инвестируются в фонды и акции. Так например в Норвегии долевая пенсия является частью государственной пенсионной системы.
Шведская пенсионная модель
Модель состоит в том, чтобы каждый сотрудник вкладывал часть своей заработной платы в государственный паевой фонд. Этот фонд, в свою очередь, инвестирует деньги на финансовом рынке. Например, в акции и облигации. Логика заключается в том, что такой большой фонд может принести большую прибыль, чем отдельные вкладчики. Кроме того, все сотрудники будут получать одинаковую выгоду независимо от их дохода.
Gesetzlichen Aktienrente
Чтобы не увеличивать пенсионные взносы через фонд, СвДП хочет снизить взнос в установленное законом положение по старости с сегодняшних 18,6 процента до 16,6 процента и ввести 2-процентный взнос в паевую пенсию, который также выплачивается поровну, сотрудником и работодателем.
Это не увеличит общую нагрузку.
Bürger*innen Fonds
Зеленые не приводят точных цифр в своем предвыборном манифесте. Федеральный исполнительный директор Роберт Хабек и зеленый депутат Европарламента Свен Гигольд в своем блоге в 2019 году привели примерную сумму в один процент валовой заработной платы. С соответствующей долей работодателя это будет такая же сумма, как и в случае СвДП.
В чем преимущества паевой пенсии?
Очевидное преимущество фондового аннуитета состоит в том, что любой сотрудник станет инвестором. До сих пор лишь некоторые немцы извлекли выгоду из прибыли на рынках акций и облигаций, в основном они старше и зарабатывают больше среднего.
Акционная пенсия никому не запрещала бы делать дополнительные частные резервы, но она также позволяла бы людям с более низким доходом и или меньшим знанием фондового рынка участвовать на финансовом рынке.
Также предполагается, что фонд должен будет достичь годовой чистой прибыли в размере 6,5 процента после вычета всех затрат и инфляции, чтобы быть прибыльным. Если это удастся, это также снизит государственные расходы на пенсию.
В чем недостатки паевой пенсии?
Модель FDP была рассчитана двумя исследователями из Рурского университета в Бохуме. Хотя они подтверждают, что эта концепция может работать, они обнаружили множество камней преткновения.
Самый очевидный недостаток в том, что пройдет много времени, прежде чем пенсионные накопления окупятся.
Сегодняшние пенсионеры практически не получат от этого никакой пользы.
Те, кто выйдет на пенсию в 2030 году, будут получать из фонда в среднем 48 евро в месяц. Предполагается, что паевой пенсилнный фонд будет полностью окупаться только для новых пенсионеров, начиная с 2060 года.
Кроме того, исследование предполагает, что с помощью модели уровень пенсий упадет с 48 до 45 процентов к 2035 году и только затем снова вырастет.
Взнос должен вырасти с сегодняшних 18,6 процента до 22,7 процента, чтобы покрыть расходы. В 2060 году взносы составят даже 23,5 процента. Однако без фондовой пенсии это было бы 25,2 процента.
Государственная помощь
Долевая пенсия также потребует увеличения федеральных субсидий до 2042 года, даже если взамен пенсия матери (Mütterrente) и пенсия в 63 года будут отменены. До тех пор необходимо потратить 375,83 миллиарда евро в дополнение к уже запланированным сегодня субсидиям, а годовые субсидии не уменьшатся до 2043 года.
В конце концов, все эти цифры применимы только в том случае, если фонд генерирует среднегодовую чистую прибыль в размере 6,5 процента. Для этого он должен работать значительно лучше, чем общий мировой финансовый рынок за последние 30 лет. Возможный, но по крайней мере амбициозный план.
В чем разница между планами зеленых и СвДП?
Несмотря на все сходство, между двумя моделями все же есть существенные различия в деталях. В отличие от нынешней пенсионной системы, все сотрудники должны вносить обязательный взнос в пенсионный фонд, включая самозанятых лиц и государственных служащих. Однако должна существовать модель отказа (Opt-Out Modell). Это для тех, кто предпочитает вкладывать деньги частным образом.
Вдобавок зеленые хотят ввести максимальную сумму, которую каждый может вносить каждый год, чтобы в будущем богатые люди не могли управлять своими миллионами через государство.
Комитет по этике
Наконец, зеленые хотят создать для фонда комитет по этике. Так сделано, например, в Норвежском государственном фонде . Это необходимо для того, чтобы обеспечить выбор инвестиций в соответствии с так называемыми критериями ESG. Это означает социально и экологически ценные инвестиции.
СвДП, с другой стороны, не хочет, чтобы самозанятые и государственные служащие были обязаны платить взносы в виде паевой пенсии. Самозанятым должно быть разрешено делать это добровольно, как и раньше.